© pexels
Mede gestimuleerd door de betrokkenheid van private equity-fondsen kent de sector voor vastgoedonderhoud de laatste jaren een groot aantal overnames. Grote spelers op de markt nemen kleinere bedrijven over om hun geografische dekking te verbreden en bijvoorbeeld de huidige dienstverlening uit te breiden.
Bedrijven specialiseren zich hierbij niet in één specifieke dienst, maar bieden bewust meerdere diensten aan onder dezelfde paraplu. Bij de overgenomen bedrijven gaat het vaak om organisaties met circa 15 tot 30 FTE in dienst, waarbij het management zelf moeite heeft om een verdere groei te realiseren. Ook opvolging van de DGA speelt een rol, als het gaat om de verkoop van kleinere bedrijven, zo meldt Aeternus. Bedrijven in verschillende sectoren schakelen Aeternus voor M&A (Mergers & Acquisitions) in.
Inzetten op het verduurzamen en moderniseren van bestaande gebouwen
Een andere reden die maakt dat grote bedrijven op zoek gaan naar kleinere organisaties voor een bedrijfsovername zijn de gunstige vooruitzichten. De sector richt zich al enige tijd nadrukkelijk op het verduurzamen en moderniseren van bestaande gebouwen. Ook circulair bouwen, waarbij materialen die vrijkomen bij de sloop van een bestaand bouwwerk worden hergebruikt bij de realisatie van nieuwe panden, wint aan populariteit. Het helpt de afvalstromen in de bouw te verminderen, wat bijdraagt aan de duurzaamheid daarvan. Naast het stimuleren van een duurzame manier van bouwen helpt het de kosten van uitvoerders te verminderen.
Niet alleen groeit de vraag naar circulair, duurzaam bouwen. Ook bestaande woningen worden massaal verduurzaamd in opdracht van vastgoedeigenaren en woningcorporaties. Deze opdrachtgevers geven vaak de voorkeur aan grotere onderhoudsbedrijven, omdat ze doorgaans beter kunnen voldoen aan de wensen van de corporatie of vastgoedeigenaar. Voor zowel opdrachtgever als opdrachtnemer is het interessant om in te zetten op een langdurig lopend onderhoudscontract, mede gericht op verduurzaming van het bestaande vastgoed.
Kleine bedrijven zien machtspositie afnemen in de sector
Dat vastgoedeigenaren en woningcorporaties de voorkeur geven aan grotere onderhoudsbedrijven hangt samen met de breedte van het dienstenportfolio. Door eerdere overnames kunnen deze onderhoudsbedrijven vaak een complete, uiteenlopende dienstverlening bieden. Het afsluiten van contracten met wisselende partijen is daarmee niet langer nodig voor opdrachtgevers. Tegelijkertijd maakt dit dat kleinere bedrijven in de sector, die zich vaak specialiseren in een element van het vastgoedonderhoud, aan macht verlies op de markt. De kans dat zij een aanbesteding winnen of opdracht toegewezen krijgen neemt af.
Een andere reden die grote onderhoudsbedrijven interessant maakt voor opdrachtgevers is de landelijke dekking die zij bieden. Wanneer een opdrachtgever vastgoed in verschillende delen van het land heeft, kan deze op een en dezelfde partij vertrouwen voor het uitvoeren van het onderhoud en het verduurzamen van het vastgoed. Het afsluiten van contracten per regio is hiermee niet langer noodzakelijk.
Groot aantal overnames in de laatste jaren
In de praktijk is onder meer de Elk Groep (onderdeel van Waterland Private Equity) een grote speler op de markt geworden. Deze partij heeft de afgelopen jaren tenminste zes overnames gerealiseerd. De reden die voor die overnames genoemd wordt is een strategische uitbreiding van de marktpositie en het dienstenportfolio. Zo werd met deze overnames onder meer ingezet op circulaire renovatie en prefab transformaties van bouwwerken.
Niet alleen de Elk Groep was de afgelopen tijd nadrukkelijk bezig met het overnemen van kleinere bedrijven in de sector. Datzelfde geldt voor Caspar de Haan. Caspar de Haan nam onder meer de Rendon Onderhoudsgroep over in 2022, waarmee het zich positioneerde als een full-service onderhouds expert in de markt.
Twee andere partijen die kleinere bedrijven overnamen zijn NOK.5 en de Takkenkamp Groep. Het zijn twee bedrijven met een groot personeelsbestand van respectievelijk meer dan 650 en 400 medewerkers.